账本 01｜
家庭财务三张表：资产负债表、现金流量表和储蓄率

收入说明一个家能挣多少，
三张表说明它留下了多少、扛得住多久。

问一个家庭「你家现在有多少钱」，多数人会报出一个银行余额，或者房子的市价。再问一句「去年一年存下了多少」，能马上答出来的人就少了很多。

这两个问题问的是两件事：前一个是家底，后一个是一年里钱的进出。只看其中一个，判断很容易偏。房子涨了，家底看起来很厚，每个月却可能所剩无几；收入很高，家底里却可能有一大块是借来的。看清一个家的财务状况，要同时看存量和流量，三张表就够：资产负债表、现金流量表，再加一张把两者连起来的比率表。

这是「家庭账本」系列的第一篇，重点讲讲这三张表怎么编、自住房怎么记、哪几个比率最值得看。系列后面五篇都会用到这三张表的数字：分账户、处理负债、倒推目标、估算养老，最后让 AI（人工智能）帮你每年做一次体检。

一、存量和流量，要分开记

公司每年发财报，最主要的是两张表：一张记某一天公司有什么、欠什么，一张记这一年钱从哪里来、花到哪里去。家庭可以照搬这个结构，只是简单得多。

• 资产负债表记某一天的家底：你有哪些东西、各值多少钱，欠了谁多少钱。它像一张照片，只对拍下来的那一天有效。
• 现金流量表记一段时间里钱的进出：收入从哪里来，花在了哪里，最后结余多少。它像一段录像，最好录满一整年。
• 比率表把前两张放在一起，算出几个能和别人比、也能和去年的自己比的数，比如储蓄率。

两张表会互相印证。一年的结余，最后一定会落到资产负债表上：要么变成多出来的存款和投资，要么变成少掉的负债。如果你算出来一年结余 20 万，家底却只多了 5 万，中间那 15 万去了哪里，就是这套账要帮你找出来的东西。

二、第一张表：资产负债表

可以先按下面这张模板列。每一项记的是「在记账那一天能卖多少钱」，当初花多少钱买的不用管。

几条记法上的约定，定一次，以后每年照做：

1. 固定一个记账日。 比如每年 12 月 31 日。年和年之间，才比得出变化。
2. 保险只记现金价值。 一份保额 100 万的重疾险，在家底里可能只值几千块，甚至为零。保额是风险发生时的赔付，它够不够，是「风险与保障」系列要看的事。
3. 受限资产单独列一行。 公积金只能用于买房、还贷等规定用途，个人养老金一般要到退休才能领。它们是真实的财富，只是短期内动用不了。公积金可以不记，要记就资产和收入一起记，体检工具里不算它。
4. 股权投资也单独列一行。 这类资产不好卖，价格说不准，还可能归零，和随时能买卖的投资资产混在一起，会把家底看得太乐观。在配置里，它和房子一样，算作已经放下的一大块风险，见《配置 04》。
5. 信用卡记全部待还金额。 分期还没还完的部分也要算进去，本期账单只是其中一部分。
6. 先定好「这个家」包括谁。 一般以共同生活、共同承担开支的人为一户。父母的存款不记进来，你每月给父母的钱记在支出里；孩子名下的存款和压岁钱，如果实际由你们管理和使用，就记进来。
7. 借出去的钱打折记。 借给亲友、预计能收回的钱，可以记在资产里，按你觉得能收回的比例打折；收回希望不大的，宁可不记。家底表宁可保守一点，算出来的比率才靠得住。

三、自住房怎么记

自住房是大多数中国家庭最大的一项资产。中国人民银行调查统计司 2019 年对 3 万多户城镇家庭的调查显示，住房资产占家庭总资产的 59.1%，城镇家庭的住房拥有率是 96%，户均 1.5 套。所以自住房怎么记，几乎决定了这张表长什么样。

我的建议是记两次。

第一次，按市价打个折，记进总资产。市价参考同小区、同户型最近几个月的实际成交价，挂牌价通常偏高；再打九折左右，作为扣掉卖房税费、中介费和议价空间之后的保守估计。车按二手车平台的估价记，它每年会往下走，这很正常。

第二次，在算净资产的同时，再算一个「可动用净资产」：

多算这一个数，是因为自住房的价值虽然是真的，你却很难卖掉半套房子去交学费，也不会因为房价涨了就搬出去住。房价的起落会让净资产看起来大起大落，这些变化大多和下个月的生活无关。可动用净资产回答的是：如果明天要用钱，家里真正调动得了的有多少。

两个数放在一起，常常能看出一件事：净资产不低，可动用净资产却很薄，家底几乎全压在一套房子上。这种结构在配置上意味着什么，有房之后金融资产该怎么配，在《配置 05》里展开。

四、第二张表：现金流量表

现金流量表最好按 12 个月来编。一个月的数字太容易被意外打乱：这个月刚好交了年度保费，或者刚好发了季度奖金。数据可以从这几处拿：工资条和个税记录、银行卡流水、信用卡账单、支付宝和微信的年度账单。

模板分四块：

最容易记错的有四处：

• 贷款月供要拆开。 房贷、车贷、消费贷的月供里，利息是支出；本金部分是在还债，负债减少了，家底没有变薄，所以算作结余。等额本息的前几年，月供里利息占的比例更高，银行 App（手机应用）里的还款计划表能看到每一期的拆分。
• 储蓄型保险的保费也要拆。 交进去的钱里，形成现金价值的部分算结余，其余算支出。拿不准的话，看保单的现金价值表：今年比去年多出来的现金价值，大致就是结余的那部分。
• 有生意的，家账和生意账分开。 开店、做工作室或者有一门小生意的家庭，最常见的情况是两本账混在一起：进货款从家庭卡里付，家里的开销从生意账户里走，最后谁也说不清这个家一年到底存下多少。可以给生意单独一套账，每月从生意里给家里「发一份工资」，家庭账本只记这份工资和生意的分红。生意好的年份和差的年份，家里的储蓄率才看得出真实的起伏。
• 一次性大额支出单独记。 它们不会每年都一样，但几乎每年都会有「某一件」。第一次编这张表，最有用的发现往往就藏在这一栏：不少家庭觉得自己挺节省，算下来才发现，一年里零散的大额支出加起来，比日常开销还多。

结余 ＝ 收入 − 支出。这个数应该大致等于资产负债表一年里的变化，扣掉房价和投资市值涨跌带来的那部分。对不上的差额，通常就是漏记的支出。

五、第三张表：五个比率

两张表编好，就可以算比率了。下面五个，覆盖了「存不存得下、欠得多不多、扛不扛得住」三个问题。

最后一行的「全部金融资产」，指流动性资产、投资和受限资产加起来，房子和车之外的所有资产。

储蓄率。 宏观上有一个参照：国家统计局的数据显示，2025 年全国居民人均可支配收入 43,377 元，人均消费支出 29,476 元，没有花掉的部分约占 32%；城镇居民分别是 56,502 元和 35,869 元，约占 36.5%。这是全国平均，口径和家庭账本不完全一样，更有用的是和你自己的去年比。储蓄率为什么在积累早期这么重要，见《财富观 03》。

算储蓄率，我会建议分两层看。总储蓄率把还掉的贷款本金算作结余；主动储蓄率把它和储蓄型保险的保费扣掉，只看你主动存下、可以自由支配的那部分。两者差得很远的家庭，账上的结余大多是还贷和交保费时被动存下的，手头的灵活度比数字看起来小。

负债收入比。 2026 年 8 月，国家金融监督管理总局和中国人民银行印发《个人住房贷款管理办法（试行）》，要求银行把借款人的月房贷支出与收入比控制在 50% 以下，月所有债务支出与收入比控制在 60% 以下，这里的收入指可支配收入。这是银行放贷的上限，离一个让人舒服的水平还有一段距离：月供占到收入一半，收入稍有波动，生活就会很紧。我自己更倾向于把所有债务的月还款控制在税后收入的三成以内，三到四成算偏紧，超过四成就要先处理了。收入越不稳定，留的余地越大。

资产负债率。 2019 年那次调查里，城镇家庭资产负债率的平均值是 9.1%，有负债家庭的中位数是 15.8%。刚买房的家庭这个数高一些很正常，值得看的是它每年是不是在往下走。

应急月数。 它和《财富观 01》里的「说不的月数」是一个思路，算得更严一些。分子只算流动性资产：现金、活期和货币基金。分母用每月必需流出：必需支出，加上所有按月还的贷款，房贷、车贷、消费贷、信用卡分期都按完整的月还款算，再加上储蓄型保险的保费。收入停了，这些照样要付。几个月才够，常见的标准是三到六个月，再看你更求稳，还是更愿意承担起伏，在下一篇里讲。

金融资产负债比。 这个比率最容易被忽略，却最能看出一个家庭有多脆弱。还是 2019 年那次调查：有负债的城镇家庭，金融资产负债率的中位数是 117.3%。超过一半有负债的家庭，欠的钱比手里全部金融资产还多。这样的家庭平时一切正常，一旦收入中断，能动用的钱不够还债，最后只能靠卖房。

六、中国城镇家庭的家底，长什么样

把你家的数和一个大样本放在一起，可以帮你校准感觉。下面是中国人民银行调查统计司 2019 年 10 月对 30 个省份、3.1 万户城镇家庭调查的主要结果：

读这张表要记住两点。第一，这是 2019 年的数据，之后各地房价变化很大，今天的住房资产占比和净资产都会不一样；样本是城镇家庭，不代表全国。第二，均值比中位数高出将近一倍，说明少数家庭的资产特别多，把平均数拉高了。拿自己比的时候，看中位数更合适。

七、一个算例：把三张表填一遍

下面这个家庭是虚构的，数字为了说明方法而设。夫妻俩 38 岁和 36 岁，孩子在上小学，住在一个二线城市。

资产负债表（记账日 12 月 31 日）

现金流量表（过去 12 个月）

比率表

每月必需流出这样算：固定必需 26.6 万，扣掉里面的贷款利息 5.6 万，加回全年完整的月还款约 15.6 万（房贷 10.7 万，消费贷和信用卡分期 4.9 万），一共约 36.6 万，除以 12，约 3.05 万元。这家的储蓄型保险已经交完，没有保费要算。

收入里的利息和理财收益，是过去一年实际到手的数。体检工具按各项资产的预期年化估这一项，不算分红，估出来会小一些。

三张表放在一起，这个家庭的样子就清楚了：收入不低，总储蓄率有 25%，但七成多是还掉的贷款本金，每年真正能自由支配的结余只有 3.8 万；327 万的净资产里，房子占了绝大部分，可动用净资产只有 65 万；应急月数 3.9 个月，在三到六个月里偏少，如果其中一人换工作或收入下滑，就显得紧。这些判断，单看银行余额或单看房价，都看不出来。

八、这个系列怎么用这三张表

三张表编好之后，后面几篇各自处理表里的一部分：

• 《账本 02》：把流动性资产和投资，按用途分进活钱、稳钱、长钱和保障四个账户，应急金留几个月在这里定。
• 《账本 03》：负债那一栏，房贷要不要提前还，消费贷和信用卡先还哪个。
• 《账本 04》：用每年的结余，倒推教育金和财务自由数字，每个月要存多少。
• 《账本 05》：受限资产里的养老部分，基本养老金、企业年金和个人养老金加起来够不够。
• 《账本 06》：每年一次，用 AI 把三张表重新整理一遍，找出漏洞。

可以怎么做

1. 定一个记账日。 就用今年的 12 月 31 日，在日历上设一个每年重复的提醒。
2. 先编资产负债表。 打开银行、券商、基金、公积金和保险的手机应用，把余额抄进上面的模板，通常一个小时以内就能填完。自住房按近期成交价打九折记，另外算一个可动用净资产。
3. 再编过去 12 个月的现金流量表。 导出支付宝、微信的年度账单和信用卡账单，先粗分成收入、固定必需、可调整、一次性四类，房贷月供拆成利息和本金。
4. 算出五个比率，写在表格最上面。 和 2019 年城镇家庭的中位数对照一下，更重要的是明年拿来和今年比。
5. 对一对差额。 用一年的结余对照家底的变化，差得多的话，回头翻翻一次性支出那一栏。

第一次编完这三张表，很多人会有一点意外，也会多一份踏实。意外的是数字和感觉之间的距离，踏实的是从这一天起，家里的钱有了一张看得见的地图。

参考

• 中国人民银行调查统计司城镇居民家庭资产负债调查课题组（2020），《中国金融》2020 年第 9 期：2019 年中国城镇居民家庭资产负债情况调查
• 国家统计局（2026）：中华人民共和国 2025 年国民经济和社会发展统计公报
• 国家统计局（2026）：2025 年居民收入和消费支出情况
• 国家金融监督管理总局、中国人民银行（2026）：个人住房贷款管理办法（试行）